“Defisit Operasional” Diperkirakan Terus Berlanjut, Tapi “Keuntungan Segera Mungkin”
4nm Groc LPU, 2nm Exynos dll.
Rasio Pendapatan Proses Canggih Dikalikan Dua Lipat
HBM4 Penjualan Kuartal III Naik Tiga Kali Dibandingkan Kuartal Sebelumnya
AWS·MS·Google dll. Lima Perusahaan dengan Kontrak Jangka Panjang
...
31 Juli, menurut perusahaan informasi keuangan FnGuide, sebagian besar analis sekuritas yang menerbitkan laporan sebelum dan sesudah pengumuman kinerja kuartal kedua Samsung Electronics (005930) pada hari sebelumnya memperkirakan bahwa divisi Sistem LSI & Foundry Samsung Electronics akan mencatatkan kerugian operasional dalam skala triliunan won untuk tahun ini dan tahun depan. Analis memperkirakan kerugian antara 5 hingga 7 triliun won tahun ini, dan sebagian besar perusahaan memproyeksikan kerugian antara 1 hingga 3 triliun won tahun depan (kecuali DB Securities yang memproyeksikan laba bersih sebesar 3,1 triliun won). Meskipun diperkirakan kerugian akan berkurang pada tahun depan, waktu balik ke untung diperkirakan akan terjadi setelah tahun 2028.
Namun, Samsung Electronics menyatakan dalam konferensi pers pengumuman kinerja hari sebelumnya bahwa "Sulit untuk menentukan waktu yang tepat untuk balik ke untung karena sifat industri pesanan, tetapi kami mengantisipasi hal itu akan segera terjadi." Ini ditafsirkan sebagai niat untuk mempercepat waktu balik ke untung melalui peningkatan profitabilitas pada paruh kedua tahun ini.
Untuk tujuan tersebut, Samsung Electronics menetapkan target untuk meningkatkan rasio pendapatan proses canggih menjadi lebih dari setengah total. Tujuannya adalah untuk menarik permintaan chip AI dari perusahaan teknologi besar dengan proses 4nm (nanometer) atau kurang yang memiliki profitabilitas yang lebih tinggi daripada proses yang sudah mapan. Selain chip AI, foundry juga mengalami kekurangan pasokan, dan pemimpin pasar TSMC serta Samsung Electronics di peringkat kedua juga menikmati manfaatnya. Berdasarkan hubungan kerja sama yang dibangun melalui penyediaan memori, Samsung Electronics telah secara berturut-turut mengamankan perusahaan seperti Tesla, Apple, Meta, Antrophic, dan Broadcom sebagai klien foundry.
Untuk meningkatkan rasio pendapatan proses canggih, Samsung Electronics berencana untuk memproduksi die dasar (base die) untuk HBM4 dengan proses 4nm. HBM4 adalah produk HBM terbaru yang akan digunakan pada chip baru Nvidia "Vera Rubin" pada paruh kedua tahun ini, dan die dasar adalah lapisan terbawah dari HBM4. Strategi Samsung Electronics adalah meningkatkan daya saing kualitas dengan proses die dasar yang lebih maju daripada pesaingnya. Dengan target untuk meningkatkan penjualan HBM4 pada kuartal III lebih dari tiga kali lipat dibandingkan kuartal II, perusahaan akan memperluas produksi secara signifikan, sehingga diperkirakan pendapatan foundry 4nm juga akan meningkat seiring dengan penjualan HBM4 divisi memori.
Sebelumnya, Samsung Electronics telah menerima pesanan "Groc3 Language Processing Unit (LPU)" dari Nvidia dan akan memproduksinya secara massal pada paruh kedua tahun ini. Dengan proses canggih 2nm, perusahaan akan memproduksi chip mobile generasi ke-2 2nm. Prosesor aplikasi (AP) untuk smartphone Galaxy yang akan diluncurkan pada paruh kedua tahun ini "Exynos 2700" juga akan diproduksi. Samsung Electronics meluncurkan chip mobile generasi pertama 2nm "Exynos 2600" pada tahun lalu, menjadi yang pertama di industri mobile. Dikabarkan bahwa perusahaan juga memproduksi chip dari produsen lain.
Samsung Electronics sedang memperluas fasilitas foundry Taylor di Amerika Serikat, yang berperan sebagai basis terdepan untuk melayani permintaan chip AI dari perusahaan teknologi besar. Dengan memproduksi chip AI secara lokal, perusahaan dapat memperkuat kerja sama dengan kliennya. Fasilitas 1 akan beroperasi tahun ini dan fasilitas 2 akan dibangun. Pembangunan pabrik tambahan untuk proses 1,4nm juga sedang dipertimbangkan.
Divisi memori juga akan meningkatkan profitabilitas dengan fokus pada HBM4. Dengan peningkatan produksi massal pada paruh kedua tahun ini, diperkirakan rasio penjualan HBM4 akan melebihi 60% dari total penjualan HBM. Perusahaan juga menyatakan bahwa "dengan mempertimbangkan keterbatasan pasokan yang diproyeksikan untuk tahun depan, kami akan mengoperasikan (pasokan) agar HBM4 dan DRAM umum memiliki proporsi yang serupa." Ini berarti bahwa setelah fokus pada produksi DRAM umum dengan harga yang melonjak pada paruh pertama tahun ini, perusahaan akan meningkatkan rasio HBM4 pada paruh kedua tahun ini untuk memaksimalkan profitabilitas.
▶ Sumber Asli: https://n.news.naver.com/mnews/article/011/0004647176
